টেকনিক্যাল বিশ্লেষণের মূলনীতি: হেড এবং কাঁধের প্যাটার্ন।

মাথা এবং কাঁধের প্যাটার্নটি অত্যন্ত নির্ভরযোগ্য প্রযুক্তিগত গঠন যা একটি বিপরীত রূপ নির্দেশ করে একটি স্টক এর প্রবণতা মধ্যে।

আপনি নীচের ছবিতে দেখতে পারেন, প্যাটার্নটি নামকরণ করা হয় কারণ এটি একজন ব্যক্তির মাথা এবং কাঁধের মত দেখাচ্ছে।

মাথা এবং কাঁধের প্যাটার্ন চারটি স্বতন্ত্র অংশ রয়েছে: বাম কাঁধ, মাথা, ডান কাঁধ, এবং নেকলেস এই চারটি অস্তিত্বের জন্য উপস্থিত হওয়া আবশ্যক।

বাম কাঁধ: একটি স্টক $ 55 থেকে $ 85 থেকে বাড়িয়ে তোলে, 50% এর চেয়ে বেশি লাভ। পরবর্তী, অনুমান স্টক তারপর একটি স্বল্পমেয়াদী শিখর হিট এবং বেশ কয়েক মাসের মধ্যে ভারী পরিমাণে একটি doji মোমবাতি ফর্ম। বাম কাঁধে প্রায়ই ভারী ভলিউম একটি সময়ের সঙ্গে শুরু হয়। তারপর, কয়েক সপ্তাহের মধ্যে স্টক $ 80 এবং $ 85 এর মধ্যে পার্শ্ববর্তী দিকে চলে যায়।

হেড: কয়েক সপ্তাহের একত্রীকরণের পরে অনুমান করুন যে কম ভলিউম ব্রেকআউট মাত্র 90 ডলারের কম হয়। লক্ষ্য করুন যে মাথা ($ 90) বাম কাঁধের ($ 85) উপরে লক্ষণীয়। এটি প্যাটার্ন অংশ হিসাবে "আটকে থাকা উচিত"। এই নতুন উচ্চ নেভিগেশন ভলিউম আদর্শভাবে বাম কাঁধের ভলিউম নীচের হতে হবে। এটি নেতিবাচক ভলিউম ডাইভারজেন্স, যা যখন একটি নতুন উচ্চ দিকে যায়, তবে ভলিউম একটি সংশ্লিষ্ট শিখর না - একটি কী সতর্কতা।

ডান কাঁধ: ডানদিকে $ 90 এর কাছাকাছি শীর্ষ পর্যায় পরে, একটি উচ্চ ভলিউম বিক্রি বন্ধ করা উচিত, স্টক শুধুমাত্র 80 $ উপরে সমর্থন ফিরে ফিরে সঙ্গে। শেয়ারগুলি তখন আবার 85 ডিগ্রি সেলসিয়াসে প্রত্যাহার করবে।

নেেকলাইন: এই বিশেষ উদাহরণে, আমি $ 80 সমর্থনকারী হিসাবে চিহ্নিত করেছি প্রকৃতপক্ষে মাথার এবং কাঁধের গঠনের নেকলেস। নেকলেস বাম এবং ডান কাঁধের lows জুড়ে আঁকা হয় প্রায়শই, এটি অনুভূমিকভাবে অঙ্কিত হয়, কিন্তু এটি তির্যকভাবে টানা হতে পারে, আপ বা নিচে ঢালাই। যখন নেকলেস ভেঙ্গে যায়, তখন স্টক একটি নিশ্চিত মাথা এবং কাঁধের প্যাটার্নে থাকে। কখনও কখনও 3% বা দুইটি ট্রেডিং দিনের "ফিল্টার" অর্থাত্ বিনিময় করা প্রয়োজন যে প্যাটার্নটি নেচারে একটি "মিথ্যা ব্রেকআউট" নয়।

প্রায়ই একটি স্টক neckline পরিমার্জন করবে। যদি প্যাটার্নটি একটি জেনুইন হেড এবং কাঁধে থাকে তবে এটি সাধারণত পূর্বের নেকলেস এ ব্যর্থ হবে এবং একটি দ্বিতীয় শর্টিং সুযোগ প্রদান করবে।

ইনভার্টেড হেড এবং কাঁধের প্যাটার্ন মাথা এবং কাঁধের প্যাটার্নও উল্টো হতে পারে। এই ক্ষেত্রে, গঠন বুলিশ কারণ এটি নিচে দেখায়, একটি downtrend ভেঙ্গে সংকেত।

বিপরীত মাথা এবং কাঁধের প্যাটার্ন, কার্যকলাপ ক্রয় এবং বিক্রয়, পাশাপাশি ভলিউম, বিপরীত হয়।

বিপর্যস্ত বাম বৃদ্ধি ভলিউম উপর কাঁধ তৈরি করা হয়। উল্টানো মাথা লাইটার ভলিউম উপর গঠিত হবে। যাইহোক, মাথার ডান কাঁধের শীর্ষে সমাবেশ সাধারণত বাম কাঁধ নির্মাণের সময় দেখা চেয়ে বেশি পরিমাণে ঘটবে। একবার ডান কাঁধ এর শিখর গঠিত হয়েছে, ভলিউম নাটকীয়ভাবে হ্রাস করা হবে। কিন্তু, স্টকটি নেকলেসের পেছনে চলে গেলে, স্টক মূল্যের সাথে ভলিউমও বৃদ্ধি পাবে।

হেড এবং ক্যান্ডার প্যাটার্ন প্রয়োগ করা মেক্সিকান হাউজিং ডেভেলপমেন্ট কোম্পানি হোমেক্স ডেভেলপমেন্ট করপোরেশন (NYSE: HXM) এর 3-বছরের সাপ্তাহিক তালিকা) উল্টানো এবং ঐতিহ্যবাহী মাথা এবং কাঁধের উভয় গঠনগুলির একটি ভাল উদাহরণ প্রদান করে।

চার্টে দেখানো হয়েছে, একটি উল্টানো মাথা এবং কাঁধের প্যাটার্নটি ২009 সালের জানুয়ারির প্রথম দিকে শুরু হয়েছিল। বাম কাঁধটি তুলনামূলকভাবে কম ভলিউমের সময় তৈরি করা হয়েছিল। মাথ স্টক হিসাবে গঠিত - এবং বাজারের বাকি - মার্চ একটি কম tumbled। মূল্য এবং ভলিউম উভয় মে মাসে গঠিত ডান কাঁধ হিসাবে বৃদ্ধি উভয় স্টকটি নেকলেসের মাধ্যমে লম্বা হয় এবং প্রায় 40% লাভ করে, চার মাসের মধ্যে ২5 ডলার থেকে 35 ডলার করে।

তবে ২009 সালের শেষের দিকে এইচএসএএম মাত্র 35 ডলারে পৌঁছেছে, তার প্রযুক্তিগত দিক পরিবর্তন হতে শুরু করেছে। এই সময়ে স্টক একটি ফাঁক ভরাট যে সেপ্টেম্বর ২009 সালের শেষ দিকে ঘটেছে। পরে, পরে প্রচলিত মাথা এবং কাঁধের প্যাটার্নের বাম কাঁধ গঠন করে। মাথা অক্টোবর হাজির হিসাবে স্টক একটি উচ্চ $ 45 গিয়েছিলাম। এই সময়ে, মেক্সিকো এর মুদ্রা, পেসো, আপ ছিল + আগের মাস থেকে 4.4%, মেক্সিকান কোম্পানি একটি সম্পূর্ণ হিসাবে বৃদ্ধি।

যাইহোক, স্টক 45 ডলারে পরে, এটি প্রতিরোধের সম্মুখীন $ 45 এলাকাটি ২008 সালের প্রথম দিকে 2007 সালের মাঝামাঝি একটি সহায়তা এলাকা ছিল। পুরাতন সমর্থন নতুন প্রতিরোধের মধ্যে পরিণত হয়েছিল। একটি ছোট মাথা গঠিত হওয়ার পরে, শেয়ারগুলি দ্রুত হ্রাস পেতে শুরু করে, $ 32 এবং $ 36 এর মাঝখানে ডান কাঁধটি তৈরি করে। দেরী-জানুয়ারি থেকে ফেব্রুয়ারী-২010 এর প্রথম দিকে, এইচএক্সএম প্যাটার্নের নেকলেস তৈরি করে 30 ডলার হ্রাস করে। প্রতিটি কাঁধের সর্বনিম্ন পয়েন্ট মাধ্যমে একটি লাইন অঙ্কন দ্বারা neckline দেখা হয়। ফেব্রুয়ারি মাসে, স্টক 30 ডলারে নেকলেসের নীচে ভেঙ্গে পড়ে এবং দ্রুত বেড়ে যায়। তবে, টেকনিক্যাল তত্ত্ব বলে এইচএক্সএমের ড্রপ ডাউন।

কতটা এইচএক্সএম নেমে যাবে তা হিসাব করতে আমরা মাথা ও কাঁধের পরিমাপের নীতি প্রয়োগ করতে পারি। আমরা প্রথমে মাথার উপরে থেকে নেকলেস ($ 45 - $ 32 = $ 13) পর্যন্ত পরিমাপ করে ব্রেকআউট গণনা করি। পরবর্তী, আমরা আমাদের টার্গেট ($ 32 - $ 13 = $ 19) প্রাপ্ত করার জন্য ব্রেকআউট থেকে নেকলেস বিয়োগ করি। আমাদের টার্গেট মূল্য হল $ 19।